來源：券商中國 作者：胡飛軍
恒大境外債務重組繼續迎來進展。
4月3日晚間，中國恒大公告，與債權人特別小組的成員(其分別持有現有恒大和現有景程票據的未償還本金總額超過20%及35%)簽訂了三份重組支持協議，即A組重組支持協議、景程重組支持協議和天基重組支持協議，據此各方同意合作以促進擬議重組的實施。
此前，3月22日，恒大公布了擬議的境外債務重組方案，與部分項目持有人就境外債務重組進行了建設性對話，其中包括恒大發行的本金總額為139.22億美元的高級擔保票據、由景程有限公司發行本金總額為52.26億美元的美元優先票據等。
值得一提的是，恒大在公告中呼籲，誠邀所有A組債權人、C組債權人、景程債權人和天基債權人盡快審閱適用的重組支持協議並加入適用的重組支持協議。
與債權人特別小組成員簽署重組支持協議
恒大公告，該集團在實現擬議重組方面已達到了一個重大的里程碑，通過努力最終使得條款清單於2023年3月20日簽署。按條款清單的構想，擬議重組集團將通過(其中包括)恒大協議安排、天基協議安排和景程協議安排實施。
恒大擬通過在開曼群島、香港或其他適用的司法管轄區的協議安排進行擬議重組。恒大協議安排下將會有兩組債務，即“A組”和“C組”：A組債務包括10筆美元優先擔保票據、1筆港元可轉換債券和1項私募貸款；C組債務包括私募債、回購義務及該公司就若幹境外及境內債務提供的擔保。
A組債權人及C組債權人均可從恒大協議安排下的兩個協議安排對價方案中作出選擇，即“方案1”及“方案2”。
恒大表示，在2023年4月3日，該公司與債權人特別小組的成員(其分別持有現有恒大和現有景程票據的未償還本金總額超過20%及35%)簽訂了三份重組支持協議，即“A組重組支持協議”“景程重組支持協議”和“天基重組支持協議”，據此各方同意合作以促進擬議重組的實施。
根據A組重組支持協議、景程重組支持協議和天基重組支持協議，每位參與債權人承諾將使用其在債務中的實益權益，根據各自重組支持協議的條款和條件，批準和支持擬議重組。
同時，在4月3日，恒大亦公告了有關C組的重組支持協議。C組重組支持協議亦規定每位參與債權人確認其應使用其在債務中的實益權益，根據C組重組支持協議的條款和條件，批準和支持擬議重組。
呼籲所有境外債權人來簽約
據恒大此前公告，境外債務重組成功的話，將一定程度上緩解債務償還壓力，為該公司恢復經營解決境內問題提供條件，恒大將最大努力恢復資金、業務的良性循環，修復資本結構，實現平穩運營。
4月3日，恒大在公告中表示，誠邀所有A組債權人、C組債權人、景程債權人和天基債權人盡快審閱適用的重組支持協議並加入適用的重組支持協議。同時，恒大還在公告中公布了相關交易網站網址和電子郵箱等。
值得一提的是，港股出風險房企在2022年初以來，出現了一大波停牌潮。
不過，截至目前已經有佳兆業復牌，融創也傳出消息積極滿足港交所復牌指引要求，預期將於4月完成復牌，而中國恒大復牌進展如何？
中國恒大表示，截至公告發布日，沒有任何一項復牌條件得到滿足，公司將繼續努力在實際情況下盡快滿足復牌條件，目前該公司仍然在編製未刊發出的經審計年度業績。
編輯/lambor