「開源」固然有理，「節流」同樣重要，很多百萬富翁都是從良好的儲蓄習慣開始的。

一. 最適合小白的理財方式—基金定投

01 基金定投--適合「懶人」的理財術

基金定投，顧名思義基金定期投資。其關鍵在於間隔一個周期投資一次定額資金，這個周期可以是任何時間間隔，比如一個月、一季度或半年分批買入基金。其核心是以固定金額投資，低價位就會購入更多份額，高價位則自然購入較少份額，以此降低平均持倉成本，等到價格回歸到中高位時將其賣出賺取利潤。

在美國華爾街有一句話「要精準的踩點入市，比接住空中的飛刀還難」。分批購買就是讓投資者不再有「擇時」的困惑，而長期下來，定投也能平均投資成本，使得收益曲線不會像股市那樣震蕩起伏。

02 基金定投有多美？

一起看個案例，假設小明在1月到4月開始定投，每個月固定投資600元基金，1月份單價為30元，2月份漲到60元，3月份又跌回30元，4月份繼續下跌跌到15元，5月份漲回30元再將份額全部賣出，我們來計算一下小明的這次投資的盈虧情況： 

每次投資600元，那麽1月買入20份份額，2月買入10份份額，3月又買入20份份額，4月買入40份份額，總共即買入90份份額，平均單位價格為2400/90=26.7元，在5月以30元賣出，共獲得2700元資金，相比總投資額2400元要多出300元，收益率共12.5%。

股市雖然經歷了一輪波峰和波谷後回到了原價，但小明卻獲得了盈利。

長期定投得到的是一個平均的投入成本，相當於平滑掉了市場短期的波動。最後的買入成本不會是最高，也不會是最低。簡而言之，不求有功，但求無過；不求最佳，但求平均，又可在市場回暖時以中高價位售出從而獲利，豈不樂哉？

二. 如何構建基金定投？

01 組合內資產相關性越低越好

組合內不同資產類別的相關性越低，整體風險越分散，定投的效果越好。通過對市場上各類資產進行篩選相關性分析，發現：A股（滬深300指數）和債券（中證綜合債）呈現負相關性；

A股和美股、美股和港股都有極低的相關性；

不同風格和不同題的資產相關性也較低。

由此，可以通過構建不同資產的組合來對衝風險，既能保障收益，又能降低風險。

02 權益類基金更適合定投

定投的特色在於通過分批投入，有效熨平風險和波動。如果產品本身的波動就較小，例如貨幣基金、純債基金，那定投如何施展用武之地呢？其實，定投更適合波動足夠大的權益類基金，波動越大的基金越適合定投，比如定投股票基金就比較合適，指數基金相對更佳。

此外，對於債券市場而言，牛熊周期相對分明，較容易判斷，一次性投資比常規定投的效率和收益都更高；其次，債券市場的波動比股市小，定投的預期收益也低很多。所以債券型基金的定投就不如股票型基金給力。

03 優選多少只基金做定投合適？

常言道：「不要把雞蛋放在同一個籃子里」，定投也是一樣。大家不妨嚐試做一個定投組合，比如在定投一只指數基金同時，疊加一只你自己覺得波動幅度夠大、過往業績相對出色的主動管理型基金。

但是也並非持有的基金數量越多越好。相反，如果過於分散，不僅整體收益不好，投資者管理基金的時間和費用成本也會大大提升。

在資金量充裕的情況下，科學的組合建議定投3—5只基金，不宜太多。

三．如何把握定投的進出場時機？

基金定投的一大特色就是通過資金分批入場，幫助投資者減少擇時困擾。可是對於首次參加定投的投資者來說，何時進場才是最佳時機呢？

更何況上證綜指從年前的一路高歌猛進到現如今的反復震蕩，你一定想問：最近還適合開始定投嗎？

我們先來看看基金定投的「微笑曲線」

01 預期後市會下跌，那麽此時正是開始定投的好時機

曲線左側正是大部分投資者最怕看到的下跌行情，但是這個時候，可以說是開始基金定投的較優時間點。在市場向下時投入，積累「低價」的份額；隨後當市場行情走向右邊逐漸上行時，此前累積的低成本份額逐漸扭虧為盈，高點時及時止盈，落袋為安。

一旦開始定投後，就不要在意短時間的漲跌。通常情況下，「先跌後漲」可以說是基金定投最適合的時間點。

02 當你堅定的認為市場馬上就會漲起來，還適合定投嗎？

答案是否定的，此時入場與「微笑曲線」中的情況截然相反，基金的單位淨值隨時間推移而逐漸升高，平均投入成本也不斷推高，即使依然能夠盈利，但盈利情況遠不如在起始點一次性投資。

相反，通過基金定投，如果後市下跌反彈，正好利用「微笑曲線」博取收益；如果後市上升，你能夠準確判斷，果斷一次性投入自然是好，但如果拿不準，通過定投慢慢入場，也不至於踩空。

結語

雖然人人都希望自己可以「高拋低吸」，但是又有多少人能夠對市場的未來走勢作出精準的判斷呢？對於難以判斷市場走向、不善擇時的投資者，基金定投無論何時開始都是個不錯的選擇。