全球宏觀

• 周三盤前，美股三大股指期貨下跌

截至發稿，道指期貨跌0.75%，標普500指數期貨跌1.01%，納指期貨跌1.61%。

歐股普跌，歐洲斯托克50指數跌2.48%，法國CAC40指數跌2.19%，德國DAX30指數跌2.09%，英國富時100指數跌0.43%。

• 美聯儲7日淩晨公布FOMC會議紀要，或將披露縮表細節

美聯儲將於香港時間4月7日淩晨2點公布貨幣政策會議紀要。市場預期屆時美聯儲將披露縮減資產負債表計劃的細節。鑒於美國通脹率達40年高點，市場預期美聯儲將加速縮表進程。同時，市場也將關注美聯儲進一步加息的線索。

• 市場押注美聯儲2022年累計加息250個基點，收緊力度將創近30年之最

貨幣市場交易員押注美聯儲將在年底前加息225個基點。算上3月已經實施的加息，這將意味著全年累計加息2.5個百分點。自1994年以來，美聯儲從未在一年內有如此大幅度的加息。

今年還有六次會議安排，假設美聯儲在每次決策會議時都上調利率，那麽當前的市場預期將相當於三次50個基點的加息和三次25個基點的加息。這將把利率區間的上限提升至2.75％，為2008年金融危機以來最高水平。

• 經濟衰退擔憂籠罩市場，無礙美國企業Q1回購規模創新高

金融數據公司EPFR的數據顯示，美國企業第一季度宣布新的股票回購金額超過3000億美元，其中3月份同比增長強勁，這表明近幾周企業回購股票保持彈性。不過目前投資者普遍擔心通脹和經濟衰退對企業前景的威脅，這可能會削弱企業以大規模回購和派息的形式向股東返還資金的意願。

• 高盛：歐盟禁運俄羅斯石油非常困難，禁運天然氣幾乎不可能

高盛大宗商品研究主管Jeff Currie表示，對俄羅斯石油實施禁運對歐盟來說將是困難的，而天然氣禁運幾乎不可能實現。他說，「天然氣禁運基本不可能做到，這意味著天然氣將是他們有可能抵製的最後一種能源」。

由於歐盟此前暫時回避對俄羅斯石油的製裁，WTI原油期貨繼周二下跌1.3%後，周三一度跌至每桶101.84美元，截至發稿，報每桶103.7美元。

• PPI升升31.4%！歐洲通脹炸了

據歐盟統計局(Eurostat)的估計，2月歐元區PPI同比升升31.4%，歐盟PPI同比升升31.1%。環比來看，2月歐元區與歐盟PPI環比漲幅均為1.1%，前值分別為5.1%與5.0%。PPI上漲往往是CPI上行的前兆，包括歐洲火車頭德國在內的一眾歐洲國家已深受通脹壓力，此前CPI紛紛升升至歷史高位。

• 俄財政部稱外國銀行拒絕處理債券利息美元付款，已以盧布兌付

俄羅斯財政部表示，外國銀行拒絕處理6.492億美元的歐洲債券利息款，這些利息隨後以盧布支付。根據公告，俄財政部為本月和2042年4月到期的債券發出了美元付款，但遭駁回，致使俄羅斯只能使用國內金融機構。財政部補充說，它已將全部盧布付款轉入國家結算托管公司（NSD）。

• 繼續加碼中國，橋水在華躋身「百億私募」

美國證監會（SEC）數據顯示，目前橋水面向全球投資者發行的中國主題基金名為「BRIDGEWATER ALL WEATHER CHINA, LTD.」（橋水全天候中國基金），總規模約為61.54億美元（約合394億元人民幣），較上一季度規模持續攀升，其中美國投資者約占48%；注冊在中國境內的私募機構橋水（中國）投資管理的資產管理規模突破百億元人民幣。

• 全球通脹料將在第三季度達到同比8.1%的峰值

彭博經濟研究認為，全球通脹料將在第三季度達到同比8.1%的峰值，到2022年末為7.3%。研究指出，在預設的風險情景下，俄烏衝突很快結束會將第四季度全球經濟增長提高至4.2%，通脹率降至6.2%；局勢升級會使全球經濟增長將降至2.7%，通脹率升至8.6%。對貨幣政策的預期一直劇烈變化，對美聯儲加息次數的預測從2021年底時的三次變為今天的八次以上。

• 哈佛經濟學教授：美元「武器化」將在20年內終結其主導地位

哈佛大學經濟學教授Kenneth Rogoff也指出，將美元「武器化」的做法或將在20年內終結其主導地位。他指出，對於較小的國家和新興國家來說，加密貨幣是美元的替代品。Rogoff警告稱「美國關閉儲備或凍結俄羅斯央行儲備的舉動，絕對具有歷史意義」，這一先例「可能會加速國際金融體系的行動」以此與美元競爭。

熱點要聞

• 馬斯克收購推特股份被指涉嫌信息披露違規，或遭SEC追責

美國多名前證券監管官員和學者表示，$特斯拉(TSLA.US)$CEO埃隆·馬斯克在收購$Twitter(TWTR.US)$的9.2%股份的過程中可能錯過了關鍵的披露截止日期，因此有可能違反美國證券法。美國證券法要求，如果投資者買入一家公司的5%或更多股份，那麽應該在交易的10天內披露信息。對馬斯克的這筆交易來說，披露的截止日期是3月24日。

• 蘋果兩高管本月初合計售出約13.5萬股股份，價值約2400萬美元

據美國證券交易委員會（SEC）4月5日披露的文件，$蘋果(AAPL.US)$兩高管合計售出135099股股份，價值約2404.48萬美元。

4月1日和4日，首席運營官Jeffery E. Williams行使204932份期權，再以每股均價177.76美元出售了105901股份，價值約1882.44萬美元；零售與人事部高級副總裁Deirdre O'Brien行使60936份期權，再以每股均價177.77美元出售了29198股份，價值約519.04萬美元。

• 商業運載火箭史上最大單！亞馬遜五年內將進行83次衛星發射

周二，$亞馬遜(AMZN.US)$宣布與阿麗亞娜航天公司(Arianespace SA)、藍色起源和聯合發射聯盟(United Launch Alliance)達成協議，以部署其計劃中的柯伊伯衛星計劃(Project Kuiper)中的大部分衛星，提供高速互聯網服務。該合同約定在5年內共發射83次，並將使柯伊伯項目能夠發射其計劃的3236顆衛星星座中的大部分。據該公司稱，該協議是歷史上規模最大的商業運載火箭采購協議。

• 淡水河谷首座應用Tecnored技術的商業化工廠開建

當地時間4月5日，鐵礦石巨頭$淡水河谷(VALE.US)$位於巴西帕拉州東南部城市馬拉巴的首座Tecnored商業化運營工廠開工建設。歷經35年開發的Tecnored技術通過使用生物質替代冶金煤生產綠色生鐵，減少最高達100%的碳排放。新工廠初步具備生鐵25萬噸/年的產能，未來可能達到50萬噸/年，計劃於2025年投產，預計投資約16億雷亞爾（約合21.91億人民幣）。

• Rivian重申今年能實現年產2.5萬輛汽車的目標

$Rivian Automotive(RIVN.US)$周二重申，該公司今年能夠實現25000輛汽車的生產目標，生產車型包括其R1T電動皮卡、R1S電動SUV和向其股東亞馬遜提供的電動貨車。公司稱，今年第一季度共生產了2553輛汽車，交付了1227輛汽車。最新調查顯示，自去年9月投產以來，Rivian位於伊利諾伊州的Normal工廠的總產量達到了約3600輛。截至發稿，Rivian盤前漲1.68%，報42.9美元。

• 以太坊受追捧，高盛將推出場外期權交易

$高盛(GS.US)$加密貨幣交易全球主管Andrei Kazantsev表示，由於客戶對以太坊的興趣日益濃厚，該行正計劃提供場外以太坊期權交易。Kazantsev周二表示，高盛正計劃「在適當的時候」推出現金結算的以太坊期權。上個月，高盛推出了其首個場外比特幣期權交易。

聚焦中概股

• 熱門中概股盤前普跌

• 「木頭姐」談投資小鵬和蔚來：看好下一代交通，且股票利潤率低

方舟基金（ARK）創始人Cathie Wood周二表示，自己之所以對$小鵬汽車(XPEV.US)$和$蔚來(NIO.US)$感興趣，是因為公司股票的「低利潤率」，以及看好下一代交通。ARK去年12月初首次建倉小鵬，目前持有該公司928648股股票，價值約2730萬美元；她在3月25日首次建倉蔚來，買入了420057股股票，當時價值約840萬美元，按周二收盤價計算價值約945萬美元。

• 預製菜銷量快速增長，每日優鮮盤前上漲

3月以來，全國各地預製菜銷量整體增長明顯。其中，半成品淨菜以及小吃最受歡迎，多個單品銷售額比2月份增長超過50%。$每日優鮮(MF.US)$盤前走強，一度大漲超12%，截至發稿，漲超2%。

美股盤前成交額TOP20

美國宏觀事例提醒

21:30 2023年FOMC票委、費城聯儲主席哈克就美國經濟前景發表講話

22:30 美國截至4月1日當周EIA原油、精煉油、汽油庫存變動

次日2:00 FOMC會議紀要公布